Зонтичный фонд - семейство взаимных фондов, имеющих одного и того же учредителя,
отличающихся друг от друга направлениями инвестирования в те или иные секторы рынка
или различными типами инвестиций. Зонтичный фонд позволяет инвесторам за счет
выбора взаимного фонда быстро и дешево изменять структуру своих инвестиционных
портфелей.
Зонтичный фонд - семейство взаимных фондов, имеющих одного и того же учредителя,
отличающихся друг от друга направлениями инвестирования в те или иные секторы рынка
или различными типами инвестиций. Зонтичный фонд позволяет инвесторам за счет
выбора взаимного фонда быстро и дешево изменять структуру своих инвестиционных
портфелей.
Installment investment strategy
Installment investment strategy - инвестиционная стратегия, предусматривающая
распределение вложений между несколькими взаимными фондами и совершение новых
вложений в фонды, показывающие наилучшие результаты.
Stock fund builder
Stock fund builder - инвестиционная стратегия, предусматривающая инвестирование
доходов от взаимных фондов облигаций в фонды акций.
Администратор взаимного фонда
Администратор взаимного фонда - лицо, в обязанности которого входит:
- обеспечение фонда регистрационными и трансфертными агентами, отвечающими за
регистрацию выпусков и погашение акций;
- публикация отчета о чистых активах фонда;
- подготовка ежегодного финансового отчета фонда и т.д.
Инвестиционная цель
Цель/задача
Investment objective
Инвестиционная цель - цель, на достижение которой направлена инвестиционная
стратегия взаимного фонда. Инвестиционная цель указывается в проспекте взаимного
фонда. Различают четыре основных инвестиционных цели:
- сохранение капитала и поддержание высокой ликвидности - инвестиции в
краткосрочные облигации;
- доход - инвестиции в облигации;
- доход и рост - инвестиции в акции и облигации;
- рост - инвестиции в акции.
Инвестиционный консультант - компания, нанимаемая взаимным фондом для
профессионального консультирования по вопросам инвестирования и методам управления
активами. Инвестиционный консультант отвечает за разработку инвестиционной
политики, которой затем руководствуется инвестиционный менеджер.
Минимальная сумма покупки
Minimum purchases
Минимальная сумма покупки - для взаимных фондов - сумма, необходимая для открытия
нового счета (минимальная начальная покупка) или для депонирования средств на
действующий счет (минимальная дополнительная покупка).
Ограничения деятельности взаимных фондов
Ограничения деятельности взаимных фондов - в США - законодательно установленные
критерии распределения доходов, структуры комиссионных вознаграждений и правила
диверсификации активов взаимных фондов. В частности ограничена возможность
использования продажи без покрытия и деривативных инструментов. Ограничения
затрудняют возможности получения более высокого дохода или ограничения рисков в
случае падения котировок на фондовом рынке.
Переключение телефонов
Phone switching
Переключение телефонов - способность перевода акций между взаимными фондами,
относящимися к одному семейству, по просьбе, сделанной по телефону.
Показатели деятельности взаимных фондов - показатели, позволяющие сравнивать
эффективность вложений в различные взаимные фонды. Обычно для сравнения фондов
используются: чистая стоимость активов, доходность и совокупный доход.
Проспект эмиссии ценных бумаг взаимного фонда - официальный документ, содержащий
информацию об инвестиционных целях, структуре управления, ставках комиссионных,
результатах деятельности и осуществляемых операциях.
Рейтинги S&P управляемых фондов - рейтинги S&P кредитной надежности облигационных
фондов, рыночных рисков, фондов денежного рынка и акционерных фондов. Рейтинги S&P
облигационных фондов и фондов денежного рынка составляются по глобальной и по
национальной шкале.
Сбор за перевод
Сбор за перевод - сбор, взимаемый при перемещении средств из акций одного фонда в
акции другого родственного взаимного фонда.
Специальные услуги взаимных фондов
Специальные услуги взаимных фондов -
- ведение индивидуальных программ сбережений и автоматического реинвестирования;
- использование схем изъятия вложений и обмена паев на паи другого фонда без
больших потерь;
- выписывание чеков по вкладу;
- ведение индивидуальных пенсионных счетов.
Средняя цена за акцию
Average price per share
Средняя цена за акцию - метод уплаты налогов при продаже акций взаимного фонда,
который предполагает расчет прибыли и убытков через расчет средней цены акции.
Управляющая компания
Инвестиционная компания
Investment company
Управляющая компания - компания, которая за вознаграждение инвестирует в ценные
бумаги объединенные в пул средства мелких инвесторов в соответствии с заявленной
инвестиционной целью.
Фонд взаимных инвестиций
Взаимный инвестиционный фонд;
Взаимный фонд
Mutual fund
Фонд взаимных инвестиций - управляемый инвестиционной компанией пул денежных
средств, разделенный на паи. Паи можно покупать и продавать, стоимость пая
рассчитывается исходя из стоимости активов фонда.
Взаимный фонд выгоден (мелким) инвесторам благодаря высокому уровню диверсификации
и профессиональному управлению деньгами.
Различают взаимные фонды открытого и закрытого типов, а также фонды "с нагрузкой" и
"без нагрузки".
Хранитель взаимного фонда - банк, трастовая компания или иное финансовое
учреждение, принимающее на хранение ценные бумаги взаимного фонда. Хранитель
взаимного фонда выполняет переводы денежных средств фонда исходя из указаний
инвестиционного менеджера, накапливает доход и дивиденды фонда, представляет отчет
по движению средств для определения величины чистых активов.