Хеджирование в портфельном инвестировании - включение в портфель (производных)
финансовых инструментов, доходность которых противоположна доходности основных
активов портфеля. Хеджирование используется для того, чтобы ограничить потери при
неблагоприятном развитии ситуации. При этом снижение риска портфеля достигается за
счет снижения его ожидаемой доходности.
Хеджирование в портфельном инвестировании - включение в портфель (производных)
финансовых инструментов, доходность которых противоположна доходности основных
активов портфеля. Хеджирование используется для того, чтобы ограничить потери при
неблагоприятном развитии ситуации. При этом снижение риска портфеля достигается за
счет снижения его ожидаемой доходности.
Аномальный свитч
Anomaly switsh
Аномальный свитч - переброска инвестиций из одних ценных бумаг в другие ценные
бумаги с целью получения прибыли от колебаний рыночной конъюнктуры.
Дельта-хеджирование
Delta hedge
Дельта-хеджирование - динамичная стратегия хеджирования, предполагающая
использование опционов и постоянную корректировку количества используемых опционов
в качестве функции дельты опциона.
Динамичное хеджирование
Dynamic hedging
Динамичное хеджирование - стратегия инвестирования, заключающаяся в ребалансировке
хеджированных позиций по мере изменения рыночных условий. Стремление к страхованию
стоимости портфеля при использовании синтетического опциона пут.
Защитная стратегия покупки опциона пут
Protective put buying strategy
Защитная стратегия покупки опциона пут - стратегия, предусматривающая покупку
опциона пут на ценные бумаги, находящиеся в инвестиционном портфеле.
Инструмент хеджирования - финансовый инструмент, при помощи которого осуществляется
защита от потенциальных рисков: валюта, ценные бумаги, депозиты, срочные контракты
и т.д.
Коэффициент хеджирования
Hedge ratio
Коэффициент хеджирования - отношение изменения цены опциона колл к изменению цены
базового актива.
Коэффициент хеджирования
Hedge ratio
Коэффициент хеджирования - отношение стоимости купленных или проданных фьючерсных
контрактов к стоимости хеджируемого товара по текущей стоимости.
Перевод средств в первоклассные ценные бумаги
Flight to quality
Перевод средств в первоклассные ценные бумаги - тенденция инвесторов в периоды
экономической нестабильности отдавать предпочтение более надежным государственным
облигациям.
Портфельные стратегии
Потребности хеджирования
Hedging demands
Потребности хеджирования - потребность в ценных бумагах для хеджирования
определенных источников потребительского риска, помимо обычной среднерассеянной
диверсификационной мотивации.
Стратегии хеджевых фондов
Стратегии хеджевых фондов - стратегия энергичного прироста, покупка активов
кризисных предприятий, операции на развивающихся рынках и др.
Стратегический свитч
Policy switsh
Стратегический свитч - перевод инвестиций из одних ценных бумаг в другие ценные
бумаги с целью использования будущих конъюнктурных возможностей.
Стратегия покрытых позиций
Covered call writing strategy
Стратегия покрытых позиций - стратегия, предусматривающая покупку опциона колл на
ценные бумаги, находящиеся в инвестиционном портфеле.
Хеджевый фонд - организационно - частное инвестиционное партнерство.
Хеджевый фонд - by George Soros - взаимный фонд, который применяет левередж и
использует различную технику хеджирования.
Хеджевый фонд использует всех возможные инструменты для получения абсолютной
прибыли.
Хеджер
Коммерческий хеджер
Hedger;
Commercial hedger
Хеджер - компания, которая оперирует на фьючерсном рынке для страхования рисков.
Хеджирование
Hedging
От англ.Hedge - ограждать, страховать
Хеджирование - страхование от риска изменения цен путем занятия на параллельном
рынке противоположной позиции.
Хеджирование:
- дает возможность застраховать себя от возможных потерь к моменту ликвидации
сделки на срок;
- обеспечивает повышение гибкости и эффективности коммерческих операций;
- обеспечивает снижение затрат на финансирование торговли реальными товарами;
- позволяет уменьшить риски сторон: потери от изменения цен на товар компенсируются
выигрышем по фьючерсам.
Хеджирование на нейтральном рынке
Хеджирование на нейтральном рынке - стратегия хеджевого фонда, заключающаяся в
равном инвестировании в длинные и короткие позиции с ориентацией на пики цен.
Хеджированный портфель
Hedged portfolio
Хеджированный портфель - портфель, составленный из длинной позиции в акциях и
короткой позиции в опционе колл.